0 España coloca 3.880 millones en bonos y baja su interés

MERCADOS

De esta manera, sigue con la prefinanciación de 2013 tras haber cubierto el 100% de lo que tenía previsto captar este año

El Tesoro ha vuelto a cerrar con éxito una emisión al superar su objetivo y colocar 3.880 millones de euros en bonos y obligaciones con intereses estables, de forma que sigue con la prefinanciación de 2013 tras haber cubierto el 100% de lo que tenía previsto captar este año. En concreto, el organismo ha colocado 1.712 millones en bonos con cupón del 3,75% y vencimiento a 31 octubre 2015, con una demanda que ha superado en 2,1 veces lo ofrecido por el Tesoro (2,8 veces en la anterior ocasión). El interés medio ha pasado del 3,660% registrado a principios de mes al 3,617% actual.

Además, el organismo ha emitido 645 millones en obligaciones a cinco años con cupón del 5,50%. En este caso, la demanda ha superado en 2,6 veces lo colocado (2,5 veces en la anterior ocasión) y el interés medio se ha moderado ligeramente al pasar del 4,766% al 4,477%. Finalmente, el organismo ha colocado 1.523 millones en obligaciones con cupón 5,50% y vida hasta el 30 abril 2021. La demanda de este papel ha superado en 1,8 veces la oferta (2,2 veces en la anterior ocasión), mientras que el interés medio ha bajado al 5,517% desde el 5,545% anterior.

El Tesoro ha cubierto ya las necesidades de financiación de este año, pero el Gobierno ha asegurado que realizará todas las subastas pendientes en 2012 para atender sus compromisos con los inversores e iniciar la prefinanciación de 2013.

Pese a que la difícil situación de la deuda griega y la incapacidad que han mostrado hasta ahora el Eurogrupo, el Fondo Monetario Internacional (FMI) y el Banco Central Europeo (BCE) para alcanzar un acuerdo presionaban el alza el mercado europeo de deuda, España saldaba la subasta del martes captando por encima del importe previsto sin necesidad de pagar más.

0 ESPAÑA: Baleares pedirá un rescate de 355 millones de euros

El Gobierno de las Islas Baleares se acogerá al Fondo de Liquidez Autonómica (FLA) de las Comunidades Autónomas, según ha anunciado tras el Consejo de Gobierno el vicepresidente económico del Ejecutivo autonómico, Josep Ignasi Aguiló, quien ha anunciado que pedirá un importe de 355 millones de euros, de los cuales 189 millones se destinarán al vencimiento de deuda y el resto a la financiación del déficit.
De esta manera, el archipiélago balear es la sexta Comunidad que pide ayudas tras Cataluña, Murcia, Comunidad Valenciana, Castilla-La Mancha, Andalucía y Canarias. Por el momento, las dos primeras han recibido autorización, aunque sólo Cataluña ha cobrado ya.
Cabe recordar que las comunidades autónomas que se acojan al fondo de liquidez autonómico podrán realizar operaciones de endeudamiento a través de certificados de deuda que se sometan a las leyes alemanas, según la disposición general que publicó el Ministerio de Economía el pasado mes de octubre.
De esta forma, las comunidades autónomas que voluntariamente se adhieran al fondo de liquidez sólo podrán endeudarse a través de distintos instrumentos, entre los que se encuentran los certificados de deuda bajo ley alemana, los conocidos como 'schuldschein', instrumentos híbridos entre préstamos y bonos, que se rigen por el ordenamiento jurídico alemán y con plazos de devolución amplios, de entre diez y quince años.

0 ESPAÑA: El Tesoro coloca 4.860 millones en letras con tipos bajos

Supera así la primera prueba tras las últimas rebajas de Standard & Poor's
Los tipos de interés siguen bajando y hoy han sido inferiores a los de septiembre

El Tesoro Público ha colocado 4.863 millones de euros, en letras a 12 y 18 meses, por encima del máximo de 4.500 millones previsto, a menor interés que en la anterior subasta, celebrada en septiembre. En concreto, de estos 4.863 millones, 3.400,62 millones se han adjudicado en letras a 12 meses con una rentabilidad del 2,86 %, inferior al 2,978 % de la subasta precedente y el más bajo desde abril, y los 1.463,04 millones restantes se han colocado a 18 meses con un interés del 3,07 %, por debajo del 3,15 % anterior y el más bajo desde marzo de este año.
La demanda de las entidades ha superado los 13.600 millones de euros, con lo que el ratio de cobertura o proporción entre la demanda y el importe finalmente adjudicado ha sido muy elevado, de tres veces.
La de hoy ha sido la primera emisión de deuda del Tesoro tras la rebaja aplicada la semana pasada por la agencia de medición de riesgos Standard & Poor's a la deuda soberana española, a la que ha dejado al borde del bono basura. Además, la colocación ha tenido lugar pocas horas después de que la misma agencia haya rebajado a una decena de bancos españoles. Sin embargo, el Tesoro no ha encontrado obstáculo alguno para colocar más importe del previsto, que en esta ocasión oscilaba entre 3.500 y 4.500 millones de euros.
El mercado de deuda soberana recibía con moderado optimismo la emisión, y la prima de riesgo de España, que mide el sobrecoste que exigen los inversores por la compra de deuda española frente a la alemana, considerada más segura, se situaba en 433 puntos básicos, por debajo del nivel del cierre anterior (435). Al mismo tiempo, el mercado de renta variable continuaba la senda alcista iniciada al inicio de la jornada y el principal indicador de la Bolsa española, el Ibex 35, se revalorizaba cerca del 1,5%.
El próximo jueves, el Tesoro Público celebra otra emisión de deuda, de obligaciones con vencimiento en 2015, 2016 y 2022, con los que espera captar entre 3.500 y 4.500 millones de euros.

0 Liberbank prepara una ampliación de capital por 500 millones y la salida a Bolsa

El banco de Cajastur planea emitir bonos y obligaciones canjeables por acciones y una oferta pública (OPV) para incorporar socios privados
Liberbank, el banco controlado por Cajastur, prepara una ampliación de capital para dar entrada a nuevos socios en su accionariado y no descarta salir a Bolsa. Estas son dos de las medidas que la entidad incluye en el plan de recapitalización que ha presentado al Banco de España para cumplir con el déficit de fondos propios identificado por la auditoría de Oliver Wyman (1.198 millones de euros).
La entidad comunicó ayer a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) que incluirá en el orden del día de la junta general extraordinaria del próximo 30 de octubre varios artículos complementarios al orden del día para autorizar al consejo de administración a iniciar los trámites para una ampliación de capital y la emisión de productos financieros canjeables por títulos del banco («en particular, obligaciones, bonos y 'warrants' y convertibles en o con derecho a suscribir acciones de nueva emisión de la sociedad»). La autorización se extiende a la realización de «una oferta pública de venta, canje o suscripción de obligaciones convertibles y/o acciones de la sociedad».
Con esta decisión, Liberbank se prepara para dar entrada a socios privados en su accionariado y salir a cotizar en los mercados si sus administradores así lo estiman necesario. De hecho, en la junta también se abordará la posibilidad de que tanto los títulos canjeables como el resto de las acciones del banco puedan cotizar en las bolsas de Madrid, Barcelona, Valencia y Bilbao, y su inclusión en el sistema de interconexión bursátil, según se menciona en el comunicado a la CNMV.
En el caso de la ampliación de capital, la comunicación remitida a la CNMV no habla de cantidades pero sí de que sería «hasta la mitad del capital social en la fecha de la autorización, con la atribución de la facultad de excluir el derecho de suscripción preferente». Liberbank cuenta con un capital de 1.000 millones de euros, por lo que de no variar esta cifra hasta que se concrete la ampliación, la operación sería por un máximo de 500 millones de euros.
Fuentes de Liberbank señalaron que las modificaciones incluidas en el orden del día de la junta general suponen una «autorización genérica» para acometer esas operaciones financieras y adelantan los trámites para llevarlas a cabo en caso de que sea necesario ampliar el capital o salir a cotización bursátil.
Estas fuentes no quisieron hablar de plazos ni de la cuantía de la ampliación de capital y aseguraron que todo está pendiente de que el Banco de España y las autoridades comunitarias den el visto bueno al plan de recapitalización. «Lo que sí tenemos claro es que el plan de recapitalización terminará de ejecutarse en julio de 2013», dijeron.
Sí aseguraron, no obstante, que en caso de llevarse a cabo la ampliación de capital, los actuales socios de Liberbank (Cajastur, Caja Cantabria y Caja Extremadura) mantendrían la mayoría en el capital.
Ajuste de gastos
La salida a Bolsa y la incorporación de nuevos accionistas son dos de las medidas incluidas en el plan de recapitalización por Liberbank, además de la venta de activos financieros, participaciones empresariales -el banco ya ha vendido el 5% de Enagás- y amplio ajuste de gastos de personal mediante la suspensión de contratos, reducción de la jornada y modificación de las condiciones de trabajo, básicamente rebajas salariales.
Estas medidas de flexibilidad interna, que la empresa asegura que son para evitar despidos, serán presentadas hoy a los sindicatos UGT, CC OO y CSICA en una reunión prevista en Madrid.
El presidente de Cantabria, Ignacio Diego, dijo ayer que le «preocupa» la situación de Liberbank porque el futuro de este banco «afecta directamente a muchas personas en Cantabria». Por eso, y ante el planteamiento de un plan de ajustes a la plantilla, ha asegurado que su Ejecutivo estará «lo más cerca posible» de los afectados, aún sabiendo que «no tenemos ninguna capacidad ejecutiva de acción» dado que es una entidad privada «que se gestiona desde Madrid».
CC OO de Banco CCM, filial de Liberbank en Castilla-La Mancha, señaló que las medidas que se invocan se pactaron en el convenio como último recurso para salvar el empleo en entidades con dificultades «y no como medio de evitar situaciones que impliquen la posibilidad de ser fiscalizados o para mejorar los números para conseguir una mejor posición en una posible nueva integración».

0 AUSTRIAS: El Gobierno recorta un 15,9% la inversión en Asturias, que será de 426 millones en 2013

Las cuentas más austeras de la democracia ya tienen rostro en Asturias y el semblante que aparece en la fotografía de los grandes números, mostrada ayer por el ministro de Hacienda, Cristóbal Montoro, refleja de nuevo la preocupación por los duros ajustes. Asturias recibirá en 2013 un 15,95% menos en inversiones en los Presupuestos Generales del Estado que durante el presente ejercicio y la mayor parte se centrarán en las grandes obras, especialmente la autovía del Cantábrico y en la variante ferroviaria de Pajares. Entre directas y de entidades del sector público empresarial, las inversiones en Asturias alcanzarán los 426 millones de euros en Asturias, según el proyecto de presupuestos conocido ayer. La previsión de inversiones supone un recorte total de 81 millones respecto al presupuesto vigente.

Fomento acapara un año más la mayor parte de la inversión del presupuesto de 2013. Entre inversiones directas y de entidades del sector público y empresas, la partida de este departamento alcanzará los 399 millones de euros.

La reducción de la inversión del sector público estatal se sitúa en Asturias en la media nacional, que en el conjunto del país supondrá una reducción del 16%. Esta partida ascenderá en todo el país a 13.030,32 millones de euros, un 16% menos que en 2012, con Andalucía, Castilla y León, y Galicia, a la cabeza en el reparto de estas partidas.

En Asturias, dos ministerios, el de Educación, Cultura y Deporte y el de Interior registran partidas presupuestarias de inversión superiores a las del presente ejercicio. En el primer caso, Educación, Cultura y Deporte contará con 750.000 euros, un poco más elevada que la de este ejercicio, de 580.000 euros.

El Ministerio del Interior también consigna un aumento en su presupuestos para Asturias al pasar de 234.000 euros de este año a una previsión de 447 mil euros.

En inversiones reales el proyecto de Presupuestos Generales del Estado destina un total e 198,4 millones a Asturias, 19 millones menos que los del presente ejercicio. El ministerio de Fomento se lleva la mayor parte de los fondos al destinar una partida de 162,7 millones, lo que supone 4,4 millones de euros menos que las partidas de este año.

Al ministerio de Fomento le sigue en importancia, en lo que a volumen se refiere, el de Agricultura, Alimentación y Medio Ambiente, que acumula una partida de 34 millones de euros, cinco millones menos que el actual. Además de incluir proyectos de saneamiento importantes, como el de Gijón, también destina partidas a proyectos de abastecimiento de agua como el destinado al Plan de Picos o un plan de 830.000 euros para luchar contra las avenidas de agua por las lluvias. También hay una partida de 141.000 euros para la reposición de arena en las playas de la región.